Kan et medlem av en LLC sette opp en 401k?

Den føderale skattelov tillater ansatte å delta i arbeidsgiverens 401k plan for å utnytte skattefordelingen på bidrag til pensjonskonto. Men hvis du er et selvstendig næringsdrivende medlem av en liten bedrift som opererer som en LLC, kan IRS du sette opp en 401k plan for deg selv. Men ikke alle medlemmer av en LLC er kvalifisert, da det er noen begrensninger.

LLC Selvstendig sysselsetting

Før du begynner å undersøke investeringsalternativer for 401k-planen din, må du sikre at skattemyndighetene vurderer aktivitetene i virksomheten som selvstendig næringsdrivende. IRS anser ikke medlemmets passive engasjement i LLC som selvstendig næringsdrivende når det ikke leveres tjenester til virksomheten. For å sette opp en 401k må du aktivt engasjere seg i ledelsen og driften av virksomheten. Ved å gjøre denne beslutningen er det irrelevant om du mottar en lønn fra LLC eller regelmessig tar profittfordeler.

Hvordan en 401k fungerer

Skattefordelene ved en 401k er de samme for selvstendig næringsdrivende som de er for ansatte som deltar i en helhetsplan. Når du åpner 401k-kontoen, gir IRS deg mulighet til å maksimere årlige bidrag som er fradragsberettiget på din personlige avkastning. Men hvis du er 50 år eller eldre, tillater loven å øke de årlige avdragsberettigede bidragene du kan gjøre. I tillegg til skattefradrag, blir midlene på kontoen skattefri til du begynner å gjøre uttak under pensjonering. For eksempel, hvis du investerer dine 401k midler i en lavrisiko-rentebærende investering, er det ingen skatt på renteinntektene. Hvis du i stedet oppretter en vanlig sparekonto i stedet, må du rapportere årlig renteinntekter på en selvangivelse hvert år. Til slutt gir denne utsetting deg muligheten til å reinvestere alle inntektsinntekter i kontoen.

Uttakelse av 401k fond

Siden den føderale regjeringen gir selvstendig næringsdrivende 401k kontoeiere betydelige skattebesparelser og utsettelse, vil regjeringen pålegge en 10 prosent skattestraff hvis du trekker penger fra kontoen før du når opp til 59 1/2. Imidlertid eksisterer noen unntak, for eksempel hvis du blir helt deaktivert, opplever en alvorlig økonomisk trussel (for eksempel en plikt til å betale medisinske regninger, for eksempel) eller du velger å rulle 401k til en annen type pensjonskonto. Hvis du tilfredsstiller et unntakskrav, eliminerer det bare skattestraffen; Du må fortsatt betale ordinær inntektsskatt på uttaket.

Tvunget uttak

IRS ønsker også å forhindre at midlene i 401k-kontoen din vokser uten skattefrihet, og derfor krever det at du begynner å ta uttak senest 1. april i året etter året du blir alder 70 1/2. Siden du er selvstendig næringsdrivende, er du ikke kvalifisert til å utsette uttakene dine til året du går fra LLC på samme måte som typiske ansatte kan.